跨境电商注册地怎么选？按企业规模找对方向，出海少走弯路

做跨境电商，选对注册地不仅仅只是“省点钱”的事——税务负担是轻还是重、资金的周转得顺不顺利、当地的市场对品牌认不认可，甚至说远了未来能不能对接到资本，都和这个选择有着直接的联系。常见的注册地中国香港、新加坡、美国这些热门的注册地区各有优劣，与其跟在别人后面“抄作业”，不如停下来仔细想一想，按自己企业的规模和阶段，找最适配的方案。

一、初创企业：先活下来，低成本试错是关键

年营收没到1000万的初创企业，当前阶段就不要考虑那么多了，最重要的是在市场竞争中先活下来，核心目标就是“花最少的钱摸清市场”，千万别在注册和维护上花冤枉钱。

注册地首选是内地。注册费用也就才2000来块，一年代理记账加上维护的费用大概在5000元左右，对于初创公司来说压力小。而且依托国内成熟供应链以及物流体系，发亚马逊、速卖通这些国外平台的货，物流的成本比从境外调货要低的不止一点，如果公司的主要方向是出口还能享受退税，前期的现金流能撑得更久。

如果公司经常有收外汇的需求，比如国外客户直接打款到对公账户，那可以再搭配一个香港公司。在香港没有外汇管制，收美元、欧元这些他国货币不用等审批，而且根据香港的政策，公司利润如果不是来自香港本地（比如订单在海外、物流走国际快递、供应商在大陆），还可以申请离岸豁免，税务方面的负担能降低不少——首200万港币利润税率才8.25%，比内地综合税率低很多。

不过初创期的公司要要注意两个比较常见的坑：内地公司如果收取外汇的话，个人年结汇只有5万美元的限额，大额的外汇收取需要依靠第三方支付平台周转，有时候会因为流程问题耽误资金到账；香港公司2023年之后多了“外地收入豁免征税”的新规定，像租金、股息这种被动收入，需要有材料证明有实际业务在做，不然是没有办法免税的，别光想着“低税，低税”却忽略了最重要的合规。

二、中型企业：深耕市场时，要算好“税务+合规”这笔账

年营收1000万到1个亿的企业，就不再着眼于“赚一笔是一笔”的看法了，得紧盯重点市场做大做强，同时优化成本结构，如果在这时候注册地选择不对，税务负担可能就会很重，甚至导致赚的钱一半都交了税。

如果企业的目标是主攻北美市场，那么近水楼台注册美国公司更划算。尤其是在特拉华州，亚马逊账号权重会高一些，当地消费者也更加信任在美国本土的公司，绑定Stripe、PayPal收款的障碍会小很多。但要提前想清楚的是：美国税务制度特别复杂，联邦税21%加上州税，综合税负大概在25%，而且还得雇本地会计师做账，一年下来光维护费就得5000美元，这些成本得提前算进去。

要是眼光聚焦在东南亚，那么新加坡公司是极佳的选择。新加坡和东盟十国签订自贸协定，从新加坡发往东盟国家的货能免不少关税；企业所得税17%，新公司前三年还有优惠——首10万新元利润全免税，接下来10万只收8.5%，对扩张期的企业很友好。不过在新加坡注册的话要求必须有一名本地董事，新加坡公民、PR或者持创业准证的拥有着都可以，为了满足这一点要么找靠谱的代理，要么得招本地员工，这会多一笔人力成本。

当然，香港公司这时候也有用。如果业务是面向多个海外市场，比如需要同时做欧洲和东南亚的业务，这个时候把香港公司当做“收付款中心”就很方便，外汇进出自由，税率也低，可以很好的帮企业统筹资金。

AC在这里必须要提一句的是：中型企业是最容易栽在“合规”上的。不管最终是选美国、新加坡还是香港，这些地点的税务申报、审计要求都较为严格，比如新加坡年营收超1000万新元就需要强制审计，这时候千万别抱着“先不做，等查到再说”这种想法，到了后期罚款和信用损失会更严重。

三、大型企业：全球布局要搭好“架构”，兼顾资本和风险

如果企业年营收过亿，那考虑的就不再只是简简单单的“卖货赚钱”了，而是怎么整合全球资源、对接资本，还要隔离来自不同市场的风险——这时候单靠一个注册地就有些不够了，得搭建“多层架构”。

以主要市场在美国举例，较为常见的组合是“香港（控股）+新加坡（运营）+美国（销售）”。香港作为控股中心，税务简单、外汇进出自由，方便调度全球资金；新加坡有良好的国际声誉，和很多国家签了税收协定，适合当区域总部，对接融资也较为容易；美国本地公司则负责北美市场的销售和客户服务，合规性强，还能贴近消费者做品牌。

如果企业有上市的计划，那开曼群岛、BVI这些离岸地得考虑进去。开曼没有企业所得税、个人所得税，隐私保护严格，是跨境电商赴港、赴美上市的较为标准的配置，很多大卖的上市架构里都有开曼公司。不过现在需要注意的是，现在整个欧盟对离岸地监管要严了很多，开曼公司得有实地公司，还需要配备员工来证明在本地拥有实际业务，不能只是个“空壳”，否则很有可能被列入“不合规名单”。

但多层架构带来便利的同事也有麻烦：维护成本高，每个地区的公司都要做账、审计，需要依靠专业的团队打理；而且要时刻盯着国际税务规则的变化，比如CRS（共同汇报标准）要求信息交换，BEPS（税基侵蚀）反避税政策，稍微不留神就可能触碰到红线，风险比单一注册地大得多。

四、其他可选：按业务特点“捡漏”

除了上面所说的主流地区，有些地区和国际针对特定业务具有专门的“红利”，适合特定业务精准布局：

泰国：如果在做东南亚实体商品，申请获得BOI（泰国投资促进委员会）认证后，可以免除5-8年企业所得税，增值税也才仅仅7%，比新加坡的税务还要优惠很多。

越南：劳动力成本低，制造业配套成熟，如果做自有品牌，需要在越南当地建厂，越南的企业所得税20%，高新技术企业能降到10%，十分的划算。

迪拜（阿联酋）：做高客单价奢侈品、3C产品，迪拜自贸区（比如DMCC）能享受15年免税，而且还没有外汇管制，作为中东枢纽，物流网络能覆盖整个中东市场。

最后：选注册地别只看“优点”，先问自己三个问题

1. 业务重心在哪？做北美就别硬选新加坡，做东南亚就别死磕美国，靠近市场才能减少物流和合规成本；

2. 能承担多少维护成本？美国、新加坡的合规费比香港、内地高得多，别为了“好听”的品牌效应，承担超出企业能力的成本；

3. 未来3年想干什么？只想稳扎稳打做销售，选单一注册地就行；想融资、上市，从现在就要准备开始搭架构，别等到近到眼前了再做调整。

没有“最好”的注册地，只有“最适合”的。如果您拿不准，可以找AC聊一聊，AC专业的业务同事可以根据您的业务模式、营收规模、未来计划制定个性化的方针策略。